Memahami Suku Bunga Antarbank: Pengertian, Mekanisme, dan Contohnya

Adam Hayes, Ph.D., CFA, adalah penulis keuangan dengan pengalaman lebih dari 15 tahun di Wall Street sebagai trader derivatif. Selain keahliannya dalam perdagangan derivatif, Adam juga ahli dalam bidang ekonomi dan keuangan perilaku. Ia meraih gelar master ekonomi dari The New School for Social Research dan Ph.D. dalam sosiologi dari University of Wisconsin-Madison. Adam juga memegang sertifikasi CFA serta lisensi FINRA Series 7, 55 & 63. Saat ini, ia melakukan riset dan mengajar sosiologi ekonomi serta studi sosial keuangan di Hebrew University, Yerusalem.

Apa Itu Suku Bunga Antarbank?

Suku bunga antarbank adalah tingkat bunga yang dikenakan pada pinjaman jangka pendek yang diberikan antar bank di Amerika Serikat. Bank saling meminjam dana untuk memastikan likuiditas yang cukup agar dapat memenuhi kebutuhan operasional harian, atau meminjamkan dana saat memiliki kelebihan kas. Sistem peminjaman antarbank ini biasanya bersifat jangka pendek, seringkali hanya semalam dan jarang lebih dari satu minggu.

Istilah suku bunga antarbank juga merujuk pada tingkat bunga yang dikenakan saat bank melakukan transaksi valas grosir dengan bank di negara lain.

Poin Penting

• Suku bunga antarbank, yang dikenal juga sebagai federal funds rate, adalah bunga yang dikenakan pada pinjaman jangka pendek antar lembaga keuangan.
• Istilah "suku bunga antarbank" juga dapat mengacu pada nilai tukar yang dibayarkan oleh bank saat berdagang mata uang dengan bank lain.
• Dalam kedua konteks tersebut, suku bunga atau nilai tukar ini merupakan yang terendah dan hanya berlaku untuk institusi perbankan besar.

Bagaimana Cara Kerja Suku Bunga Antarbank?

Bank diwajibkan oleh regulator federal untuk menyimpan cadangan kas yang cukup guna memenuhi penarikan dana harian oleh nasabahnya. Kebutuhan likuiditas ini biasanya dikelola dengan meminjam untuk menutupi kekurangan dan meminjamkan kelebihan dana untuk mendapatkan bunga tambahan.

Tingkat bunga yang diperoleh bank atas dana yang mereka pinjamkan didasarkan pada federal funds rate yang berlaku saat ini. Suku bunga ini, yang juga dikenal sebagai suku bunga antarbank atau overnight rate, sebenarnya ditentukan oleh bank-bank itu sendiri. Federal Reserve tidak secara langsung menetapkannya, namun memengaruhi melalui tingkat diskonto yang mereka tetapkan. The Fed memiliki target rentang suku bunga yang ingin dijaga, namun penetapan akhirnya diserahkan pada bank yang bertransaksi.

Federal funds rate adalah alat yang digunakan Federal Reserve untuk mengatur jumlah uang beredar dalam sistem. Tingkat bunga rendah mendorong bank untuk lebih banyak meminjam, sedangkan tingkat yang tinggi mengurangi aktivitas peminjaman.

Pada krisis ekonomi 2008 yang memicu resesi besar, The Fed menurunkan target suku bunga menjadi 0% hingga 0,25% dan mempertahankannya selama tujuh tahun untuk mendorong investasi dan peminjaman. Setelah itu, terjadi kenaikan bertahap hingga mencapai 2,25% hingga 2,5% pada Desember 2018. Menanggapi krisis ekonomi 2020, The Fed kembali menurunkan suku bunga mendekati 0%. Sejak pandemi, suku bunga ini meningkat secara bertahap dan per Juli 2024 berada di angka 5,5%.

Meski demikian, konsumen biasa tidak dapat langsung menikmati suku bunga mendekati nol tersebut. Suku bunga antarbank hanya tersedia bagi institusi keuangan besar dan kredibel. Namun, semua suku bunga pinjaman atau tabungan, seperti hipotek atau kartu kredit, didasarkan pada federal funds rate ditambah premi tertentu.

Catatan Penting

Konsumen tidak akan pernah mendapatkan suku bunga antarbank saat mengajukan pinjaman. Suku bunga terendah hanya diperuntukkan bagi institusi keuangan besar dan terpercaya.

Suku Bunga Antarbank dalam Pasar Valuta Asing

Definisi lain dari suku bunga antarbank berkaitan dengan pasar antarbank global, tempat lembaga keuangan membeli dan menjual mata uang asing. Dalam konteks ini, suku bunga antarbank atau nilai tukar antarbank adalah nilai tukar terkini suatu mata uang terhadap mata uang lain yang berubah-ubah secara konstan selama pasar buka.

Kebanyakan transaksi ini dilakukan oleh bank untuk mengelola risiko nilai tukar dan suku bunga mereka, meskipun bank juga melakukan perdagangan atas nama klien institusional besar.

Nilai tukar antarbank adalah yang Anda lihat saat membandingkan dua mata uang di kalkulator nilai tukar online. Sama seperti suku bunga antarbank, konsumen tidak akan mendapatkan nilai tukar antarbank murni saat menukar uang. Mereka akan membayar nilai tukar antarbank ditambah margin keuntungan dari perusahaan penukar uang.

Temukan topik menarik dan konten analitis di kategori Kebijakan Moneter pada tanggal 10-04-2024. Artikel berjudul "Memahami Suku Bunga Antarbank: Pengertian, Mekanisme, dan Contohnya" memberikan wawasan baru dan panduan praktis di bidang Kebijakan Moneter. Setiap topik dianalisis secara teliti untuk memberikan informasi yang berguna bagi pembaca.

Topik " Memahami Suku Bunga Antarbank: Pengertian, Mekanisme, dan Contohnya " membantu Anda membuat keputusan yang lebih cerdas dalam kategori Kebijakan Moneter. Semua topik di situs kami unik dan menawarkan konten berharga bagi audiens.