Закон МакФаддена: Как он изменил банковскую систему США и его влияние на развитие отрасли

Энди Смит — сертифицированный финансовый планировщик (CFP®), лицензированный риэлтор и преподаватель с более чем 35-летним опытом в сфере финансового управления. Эксперт в области личных финансов, корпоративных финансов и недвижимости, он помог тысячам клиентов достичь своих финансовых целей.

Что такое закон МакФаддена?

Закон МакФаддена, принятый в 1927 году, представляет собой федеральный закон США, который предоставил штатам право регулировать деятельность банков и их филиалов внутри своих границ. Этот закон позволил национальным банкам конкурировать с банками штатов, позволяя им открывать филиалы в пределах штата, при этом ограничивая возможность работы через границы штатов.

Кроме того, закон продлил бессрочную лицензию Федеральной резервной системы, отменив прежние 20-летние ограничения, и расширил спектр услуг, которые банки-члены Федерального резерва могли предоставлять клиентам.

Основные моменты

• Закон МакФаддена дал штатам право контролировать деятельность банковских филиалов на своей территории.
• Национальные банки могли открывать филиалы в пределах штата, но межштатное банковское обслуживание было запрещено.
• Федеральная резервная система получила бессрочную лицензию, а регулирование коммерческих банков было смягчено.
• Позже, в 1994 году, закон Ригля-Нила отменил запрет на межштатное банковское обслуживание.

Исторический контекст и цели закона

Закон был подписан президентом Калвином Кулиджем на фоне экономического подъёма 1920-х годов. В то время Федеральная резервная система, созданная в 1914 году, уже зарекомендовала себя как стабилизирующий элемент экономики. До её появления финансовая ситуация в США была нестабильной: частые паники, нехватка наличности и банкротства банков подрывали доверие инвесторов и сдерживали развитие сельского хозяйства и промышленности.

Закон МакФаддена был направлен на решение трёх ключевых задач: продление срока действия Федерального резерва, регулирование филиальной сети национальных банков и создание равных условий конкуренции между банками-членами Федерального резерва и остальными банками.

Продление лицензии Федерального резерва

Первоначальная лицензия на деятельность Федеральных резервных банков должна была истечь в 1934 году. Закон отменил необходимость периодического продления, что обеспечило стабильность и непрерывность работы центрального банка.

Регулирование филиальной сети национальных банков

До закона национальные банки были ограничены в количестве филиалов, в то время как банки штатов могли иметь несколько отделений. МакФадден разрешил национальным банкам открывать филиалы в рамках ограничений штата, но запретил межштатное банковское обслуживание.

Уравнивание условий для банков-членов и не членов Федерального резерва

Ранее банки-члены Федерального резерва сталкивались с более жёсткими требованиями по резервированию и ограничениями по типам кредитов. Закон ослабил эти ограничения, повысив их конкурентоспособность.

Преимущества закона МакФаддена

Закон способствовал развитию двухуровневой банковской системы, где национальные и штатовские банки могли конкурировать на равных условиях внутри штата. Открытие филиалов позволило банкам диверсифицировать риски, распространяя кредитование на разные регионы, что снижало вероятность банкротств из-за локальных экономических спадов.

Отмена необходимости периодического продления лицензии создала долгосрочную стабильность для банков и их клиентов. Также расширение филиальной сети способствовало росту ассортимента финансовых услуг благодаря эффекту масштаба.

Критика закона

Несмотря на положительные аспекты, закон МакФаддена подвергался критике. Одним из главных недостатков было ограничение межштатного банковского обслуживания, что приводило к фрагментации банковской системы и повышенной уязвимости региональных банков к локальным кризисам.

Критики также отмечали, что ослабление регулирования могло стимулировать рискованные операции банков, что усугубило последствия краха фондового рынка 1929 года и Великой депрессии. Кроме того, различия в законодательстве штатов создавали неравные условия для клиентов и ограничивали инновации.

Ограничения на расширение банков в другие штаты сдерживали конкуренцию, что могло приводить к повышению издержек и сокращению выбора для потребителей.

Реформа 1994 года и её последствия

В 1994 году был принят закон Ригля-Нила, который отменил запрет на межштатное банковское обслуживание, разрешив банкам открывать филиалы и приобретать банки в других штатах. Это положило начало формированию интегрированной национальной банковской системы и стимулировало рост крупных банковских холдингов.

Новый закон позволил создавать более эффективные и конкурентоспособные банковские сети, что соответствовало тенденциям экономической интеграции и расширения бизнеса за пределы штатов.

Действует ли закон МакФаддена сегодня?

Сегодня закон МакФаддена в его первоначальной форме не действует. Его ключевые ограничения, особенно запрет на межштатное банковское обслуживание, были отменены законом Ригля-Нила в 1994 году, что значительно изменило структуру банковского рынка США.

Почему межштатное банковское обслуживание было запрещено?

Запрет был введён для предотвращения концентрации финансовой власти в руках крупных банков и защиты местных банков от конкуренции с более крупными национальными игроками. Это обеспечивало устойчивость региональных финансовых систем и препятствовало монополизации рынка.

Долгосрочное влияние закона МакФаддена

Закон оказал значительное влияние на развитие банковской системы, создав основу для конкуренции внутри штатов и обеспечив стабильность центрального банка. Однако его ограничения способствовали фрагментации рынка и повышенной уязвимости банков в периоды экономических кризисов, что стало очевидным в годы Великой депрессии.

Впоследствии потребовались реформы, направленные на интеграцию и либерализацию банковской деятельности на национальном уровне.

Вывод

Закон МакФаддена 1927 года сыграл важную роль в формировании банковской системы США, предоставив национальным банкам возможность расширяться внутри штатов и укрепив позицию Федеральной резервной системы. Несмотря на преимущества, связанные с конкуренцией и стабильностью, ограничения на межштатное банковское обслуживание вызвали критику и послужили стимулом для реформ 1990-х годов, которые создали более интегрированную и эффективную банковскую сеть в стране.

Ознакомьтесь с последними новостями и актуальными событиями в категории Законы и Регуляции на дату 08-10-2024. Статья под заголовком "Закон МакФаддена: Как он изменил банковскую систему США и его влияние на развитие отрасли" предоставляет наиболее релевантную и достоверную информацию в области Законы и Регуляции. Каждая новость тщательно проанализирована, чтобы дать ценную информацию нашим читателям.

Информация в статье " Закон МакФаддена: Как он изменил банковскую систему США и его влияние на развитие отрасли " поможет вам принимать более обоснованные решения в категории Законы и Регуляции. Наши новости регулярно обновляются и соответствуют журналистским стандартам.