Morgan Stanley: Moliyaviy Kuch va Daromad Manbalari

Thomas J Catalano - Janubiy Karolina shtatida ro‘yxatdan o‘tgan moliyaviy maslahatchi (CFP) bo‘lib, 2018-yilda o‘zining moliyaviy konsultatsiya firmasini ochgan. Uning investitsiyalar, nafaqaga chiqish, sug‘urta va moliyaviy rejalashtirish sohalaridagi boy tajribasi mavjud.

Morgan Stanley kompaniyasining daromadlari uch asosiy soha bo‘yicha shakllanadi: institutsional qimmatli qog‘ozlar, boylik boshqaruvi va investitsiya boshqaruvi. 2024-yilning uchinchi choragida kompaniya prognozlarni ortda qoldirib, foydasini 33% ga oshirdi. Foiz stavkalarining ko‘tarilishi bilan bir necha yil davomida sekinlashgan investitsiya faoliyati tiklanib, bu moliyaviy ko‘rsatkichlarni yaxshiladi. Biroq, asosiy daromad manbai bo‘lgan boylik boshqaruvi sohasidagi o‘sish biroz sekinlashgani haqida xabarlar ham bo‘ldi.

Asosiy Ma'lumotlar

• Morgan Stanley dunyoda 82 mingdan ortiq xodimga ega bo‘lgan yetakchi investitsiya banki va boylik boshqaruvi kompaniyasi hisoblanadi.
• Daromadlar institutsional qimmatli qog‘ozlar, boylik boshqaruvi va investitsiya boshqaruvi sohalaridan olinadi.
• Institutsional qimmatli qog‘ozlar bo‘limi hukumatlar, korporatsiyalar, moliyaviy tashkilotlar va yuqori daromadli shaxslarga investitsiya banki xizmatlari, moliyaviy maslahatlar, savdo va kreditlash, tadqiqotlarni taklif qiladi.
• Boylik boshqaruvi bo‘limi shaxslar, korxonalar va muassasalarga mol-mulkni ko‘paytirish, saqlab qolish va boshqarishda yordam beradi.
• Investitsiya boshqaruvi esa murakkab investitsiya masalalarini hal qilishda hukumatlar, institutsiyalar, korporatsiyalar va shaxsiy mijozlarga ko‘maklashadi.

Morgan Stanley haqida qisqacha

Morgan Stanley nomi JPMorgan Chase & Co. bilan bog‘liq bo‘lib, bu tasodif emas. Kompaniya 1935-yilda JP Morganning nabirasi Genri S. Morgan, Harold Stanley va boshqa hamkorlar tomonidan tashkil etilgan.

Boshida faqat investitsiya banki sifatida ish boshlagan Morgan Stanley bugungi kunda dunyoning 42 davlatida ofisga ega, 82 mingdan ortiq xodim bilan keng ko‘lamli moliyaviy xizmatlar ko‘rsatadigan yirik kompaniyaga aylangan. U investitsiya banki, qimmatli qog‘ozlar savdosi, boylik boshqaruvi va investitsiya boshqaruvi sohalarida yetakchi hisoblanadi.

Shuningdek, Morgan Stanley tijorat banki sifatida Wells Fargo, US Bancorp kabi banklar bilan ham raqobatlashadi.

Institutsional Qimmatli Qog‘ozlar

Bu soha Morgan Stanley uchun eng katta daromad manbalaridan biridir. Bu bo‘lim hukumatlar, korporatsiyalar, moliyaviy institutlar va yuqori daromadli mijozlarga investitsiya banki xizmatlari, maslahatlar, savdo, kreditlash, tadqiqot va boshqa xizmatlar taklif qiladi.

Kompaniyalar kapital jalb qilishlari uchun IPO (boshqa so‘z bilan aytganda, dastlabki ommaviy aksiyalar taklifi) va qo‘shilishlar hamda sotib olishlar (M&A) jarayonlarida yordam berish asosiy daromad manbalaridan biridir. Shuningdek, aksiya va obligatsiyalarni sotib olish va sotishda brokerlik faoliyati ham muhim o‘rin tutadi. Morgan Stanley mijozlarining moliyaviy instrumentlar savdosida bozor yetkazib beruvchi sifatida foyda ko‘radi.

2024-yilda ushbu soha faoliyati jonlandi, chunki investorlar ko‘proq aksiya savdosi bilan shug‘ullandi va kompaniyalar yuqori foiz stavkalari sababli cheklangan bo‘lgan bitimlarni tikladilar. Uchinchi chorakda institutsional qimmatli qog‘ozlar bo‘limining sof daromadi 20% ga oshib, 6.82 milliard dollarga yetdi.

92%

Morgan Stanley sof daromadining 92 foizi institutsional qimmatli qog‘ozlar va boylik boshqaruvi sohalaridan keladi.

Boylik Boshqaruvi

Morgan Stanley ning yana bir asosiy yo‘nalishi — boylik boshqaruvi. Bu bo‘lim shaxsiy investorlar, kichik va o‘rta biznes hamda muassasalarga moliyaviy xizmatlar ko‘rsatadi va odatda barqaror daromad manbai hisoblanadi, chunki investitsiya banki va savdo faoliyati kabi o‘zgaruvchan emas.

Boylik boshqaruvi quyidagi xizmatlarni taklif etadi:

• Brokerlik va investitsiya bo‘yicha maslahatlar
• Qimmatli qog‘ozlar bozorida bozor yetkazib beruvchi faoliyat
• Moliyaviy va boylik rejalashtirish
• Annuity va sug‘urta mahsulotlari
• Kredit va boshqa qarz mahsulotlari
• Bank xizmatlari
• Nafaqa rejalari xizmatlari

Daromad turlicha shakllanadi: ba’zan boshqarilayotgan aktivlar foizidan, ba’zan tranzaksiya komissiyasidan, shuningdek foiz daromadidan keladi.

So‘nggi yillarda boylik boshqaruvi bo‘limi o‘sishda katta hissa qo‘shgan, ayniqsa ETrade kompaniyasini sotib olish orqali. Ammo so‘nggi paytlarda yuqori foiz stavkalari sababli yangi aktivlar jalb qilish sekinlashmoqda.

Investitsiya Boshqaruvi

Investitsiya boshqaruvi Morgan Stanley ning eng kichik bo‘limi bo‘lib, u asosan institutsional va chakana mijozlarga aktivlarni boshqarish xizmatlarini taqdim etadi. Bu bo‘lim uchinchi tomon distribyutorlari, vositachilar va Morgan Stanley ning o‘z institutsional kanallari orqali faoliyat yuritadi.

Asosan endowment fondlari, hukumat tashkilotlari, suveren boylik fondlari va sug‘urta kompaniyalari bilan ishlaydi.

Daromadining katta qismi aktivlarni boshqarish va unga bog‘liq to‘lovlardan keladi, shuningdek kichik qismi natijaga bog‘liq daromaddan iborat. 2024-yilning uchinchi choragida bu bo‘limning sof daromadi 9% ga oshib, 1.46 milliard dollarga yetdi. Bu ko‘proq boshqarilayotgan aktivlar va xususiy fondlardagi daromadlar hisobiga bo‘ldi.

Morgan Stanley ning Bozordagi Qiymati

Odatda kompaniyaning bozor qiymati uning sof qiymati hisoblanadi. 2024-yil noyabr holatiga ko‘ra, Morgan Stanley ning bozor qiymati taxminan 217.47 milliard dollarni tashkil etdi.

Morgan Stanley ning Jahondagi O‘rni

Bozor qiymati bo‘yicha Morgan Stanley dunyodagi eng qimmat 52-kompaniya hisoblanadi.

Morgan Stanley xodimlarni ishdan bo‘shatmoqda?

Boshqa ko‘plab kompaniyalar kabi, Morgan Stanley ham vaqti-vaqti bilan xodimlarni qisqartiradi. So‘nggi paytda ayniqsa boylik boshqaruvi bo‘limida yuzlab ish o‘rinlari qisqartirildi. Bu iqtisodiy noaniqlik va yil boshidagi pastroq o‘sish sur’atlari bilan bog‘liq. 2023-yil iyun oyida esa 3,500 ish o‘rni qisqartirilgandi.

Xulosa

Morgan Stanley ko‘p yillardan beri investitsiya sohasida taniqli brend hisoblanadi. Uning asosiy daromad manbalari boylik boshqaruvi va institutsional qimmatli qog‘ozlar bo‘limlari hisoblanadi. Investitsiya banki, moliyaviy maslahatlar va aktivlarni boshqarish kompaniyaning moliyaviy barqarorligini ta’minlaydigan asosiy yo‘nalishlardir.

Siz Kompaniyalar Tarixi bo'yicha qiziqarli mavzular va tahliliy materiallarni 19-06-2024 sanasida topdingiz. Maqola sarlavhasi: " Morgan Stanley: Moliyaviy Kuch va Daromad Manbalari " sizga Kompaniyalar Tarixi sohasidagi yangi tushunchalar va foydali maslahatlarni beradi. Har bir Mavzu diqqat bilan tahlil qilingan va foydalanuvchiga amaliy ma'lumot yetkazishga qaratilgan.

Morgan Stanley: Moliyaviy Kuch va Daromad Manbalari mavzusi sizning Kompaniyalar Tarixi bo'yicha qarorlaringizni yanada oqilona qilishga yordam beradi. Saytimizdagi barcha mavzular, unikal va foydalanuvchi uchun qimmatli kontent hisoblanadi.