Investitsiya Klubi: Nima U, Afzalliklari va Qanday Boshlash Mumkin

Adam Hayes, Ph.D., CFA, — moliyaviy yozuvchi va 15 yildan ortiq vaqt davomida Wall Streetda hosilalar savdosi bo‘yicha mutaxassis bo‘lgan mutaxassis. U iqtisodiyot va xulq-atvor moliyasida ham chuqur bilimlarga ega. Adam The New School for Social Research universitetida iqtisodiyot bo‘yicha magistr, Wisconsin-Madison universitetida sotsiologiya bo‘yicha doktorlik darajasini olgan. U CFA sertifikatiga ega va FINRA Series 7, 55 hamda 63 litsenziyalarini qo‘lga kiritgan. Hozirda u Quddusdagi Ibroniy Universitetida iqtisodiy sotsiologiya va moliyaviy jamiyatshunoslik bo‘yicha ilmiy tadqiqotlar olib boradi va dars beradi.

Investitsiya Klubi Nima?

Investitsiya klubi — bu bir necha kishidan iborat guruh bo‘lib, ular o‘z mablag‘larini birlashtirib, birgalikda investitsiyalar qiladi. Ko‘pincha bunday klublar hamkorlik (partnyorlik) shaklida tashkil etiladi. A’zolar turli investitsiya imkoniyatlarini o‘rganib, so‘ng ko‘pchilik ovozi bilan sotib olish yoki sotish qarorini qabul qiladi. Klublar yig‘ilishlari ta’limiy bo‘lishi mumkin va har bir a’zo investitsiya jarayonida faol ishtirok etadi.

Asosiy nuqtalar

• Investitsiya klubi — bu bir guruh odamlarning birgalikdagi manfaatlari uchun mablag‘larini yig‘ib, investitsiya qiladigan jamg‘arma hisoblanadi.
• Bunday klubni kichik o‘lchamdagi o‘zaro fond sifatida tasavvur qilish mumkin, bunda qarorlar professional bo‘lmagan a’zolardan iborat qo‘mita tomonidan qabul qilinadi.
• Klublar norasmiy shaklda yoki qonuniy tashkilot sifatida (masalan, hamkorlik) ro‘yxatdan o‘tgan bo‘lishi mumkin. Har ikki holatda ham soliq va tartibga solish talablari bajarilishi lozim.

Investitsiya Klublarining Tushunchasi

Investitsiya klublari ko‘pincha tajribasiz investorlar tomonidan tashkil etiladi, ular birgalikda o‘rganib, mablag‘larini jamlab investitsiya qiladi. AQShda investitsiya klublari uchun ikkita rasmiy ta’rif mavjud:

“Odatda, bir guruh odamlar o‘z pullarini birlashtirib, birgalikda investitsiya qiladi. A’zolar turli investitsiyalarni o‘rganib, birgalikda sotib olish yoki sotish bo‘yicha qaror qabul qiladi. Yig‘ilishlar ta’limiy bo‘lishi mumkin va har bir a’zo investitsiya qarorlarida faol ishtirok etadi.”

Ichki daromad xizmati (IRS) ta’rifiga ko‘ra:

“Investitsiya klubi — bu do‘stlar, qo‘shnilar yoki biznes sheriklari o‘z mablag‘larini birlashtirib, aksiyalar yoki boshqa moliyaviy vositalarga sarmoya kiritadigan guruh. Klubda yozma kelishuv, nizamnoma yoki nizom bo‘lishi ham, bo‘lmasligi ham mumkin.”

IRS shuningdek, investitsiya klublari ko‘pincha norasmiy tarzda ishlashini, a’zolardan muntazam (oylik kabi) badal olinishini ta’kidlaydi. Ba’zi klublar investitsiyalarni tavsiya qiluvchi qo‘mitalarga ega, boshqalari esa har bir a’zoni jarayonga jalb qiladi. Har qanday harakatlar a’zolarning ovoz berishi orqali amalga oshiriladi. Qo‘shimcha ma’lumot uchun IRSning 550-sonli nashridagi investitsiya klublari bo‘limiga murojaat qilish mumkin.

Investitsiya Klublarining Afzalliklari

Investitsiya klublari eng oson va iqtisodiy jihatdan maqbul tashkil etiladigan va boshqariladigan subyektlardir. Mablag‘larni birlashtirish orqali a’zolar katta hajmdagi bozor operatsiyalarini amalga oshirib, tranzaksiya xarajatlarini kamaytiradi. Klubning daromadi va yo‘qotishlari sheriklar o‘rtasida taqsimlanib, ularning shaxsiy soliq deklaratsiyalarida ko‘rsatiladi. Eng muhimi, investitsiya klublari o‘rganish uchun ajoyib platforma bo‘lib, foydali aloqalar o‘rnatish va bir xil qiziqishdagi odamlar bilan tanishish imkonini beradi. Ba’zi klublar a’zolariga yaxshi daromad keltirgan bo‘lsa, hatto zarar ko‘rgan klublar ham a’zolarga kelajak uchun qimmatli saboqlar beradi.

Maxsus E’tiborlar

Klubni Qanday Boshlash Kerak

Investitsiya klubini tashkil etishda quyidagi bosqichlarga e’tibor qaratish tavsiya etiladi:

• A’zolarni yig‘ish: Faol ishtirok etishga tayyor, ishonchli va tadqiqot qilishga ochiq odamlarni tanlang. Faollikni ta’minlash uchun kirish va oylik badallarni belgilash foydali bo‘ladi.
• Tashkiliy tuzilmani belgilash: Kim klubni boshqaradi, uning vakolat muddati, yig‘ilishlar chastotasi, qoidalar va yozuvlarni yuritish tartibini aniqlang.
• Qonuniy shaklni tanlash: Eng ko‘p tarqalgan shakl — hamkorlik. Chunki brokerlik hisob raqamini ochish uchun qonuniy tashkilot bo‘lishi shart. Klub IRSdan ish beruvchi identifikatsiya raqamini (EIN) olishi kerak.
• Maqsad va vazifalarni aniqlash, hamda ularni amalga oshirish bo‘yicha reja tuzish. Bu jarayon guruh bo‘lib kelishilgan holda amalga oshirilishi lozim.

Investitsiya Klublarining Soliq va Tartibga Solinishi

Odatda, investitsiya klublari tartibga solinmaydi. AQShda SEC 25 million dollar va undan ortiq aktivga ega subyektlarni 1940 yildagi Investitsiya Maslahatchilari haqidagi qonun doirasida ro‘yxatdan o‘tkazishni talab qiladi. Aksariyat shtatlar ham ro‘yxatdan o‘tishni talab qilishi mumkin, ammo kichik a’zoli klublar uchun bu talab odatda qo‘llanilmaydi.

Birlashgan Qirollikda investitsiya klublari rasmiy tashkilot emas, shuning uchun korporatsiyalar kabi soliqqa tortilmaydi. Har bir a’zo o‘z shaxsiy soliq deklaratsiyasida daromad va yo‘qotishlarni ko‘rsatishi kerak. AQShda klub a’zolarining daromadi hamkorlik daromadi sifatida o‘tadi va har yili Form 1065 va Schedule K-1 shakllarini topshirish talab qilinadi. Birlashgan Qirollikda esa Form 185 Capital Gains Tax shakli taqdim etiladi.

Investitsiya Klublariga Alternativalar

Investitsiya klubi odatda a’zolar tomonidan boshqariladigan va tuzilishga ega bo‘lgan jamg‘arma bo‘lsa-da, nomidan foydalanadigan boshqa shakllar ham mavjud. Masalan, internetda yoki real hayotda norasmiy investitsiya klublari mavjud bo‘lib, ular faqat investitsiyalar haqida fikr almashadi. Ushbu a’zolar shaxsiy portfellari uchun muayyan aktivlarni sotib olish yoki sotish haqida qaror qabul qilishlari mumkin. Shuningdek, past va bepul komissiyali brokerlik hisoblari investitsiya klublarining asosiy afzalliklaridan biri bo‘lgan xarajatlarni kamaytirish imkoniyatini kamaytirdi. Shu sababli, ko‘proq odamlar faqat bilim va tajriba olish maqsadida norasmiy klublarga qo‘shilmoqda.

Siz Kichik Biznes bo'yicha eng so'nggi yangiliklar va aktual voqealarni 08-11-2020 sanasida topdingiz. Maqola sarlavhasi: " Investitsiya Klubi: Nima U, Afzalliklari va Qanday Boshlash Mumkin " sizga Kichik Biznes sohasidagi eng dolzarb va ishonchli ma'lumotlarni taqdim etadi. Har bir yangilik chuqur tahlil qilingan va sizga foydali bilimlar berish uchun tayyorlangan.

Investitsiya Klubi: Nima U, Afzalliklari va Qanday Boshlash Mumkin haqidagi ma'lumotlar sizga Kichik Biznes bo'yicha qarorlaringizni yanada to'g'ri qilishga yordam beradi. Saytimizda yangiliklar doimiy yangilanadi va Jurnalstika standartlariga to'liq javob beradi.