Все о товарных бумагах: как они работают и почему важны

Что такое товарные бумаги?

Товарные бумаги представляют собой кредит или аванс, обеспеченный сырьевыми товарами, принадлежащими заемщику. Термин «бумаги» относится к договору, чаще всего это вексель. В некоторых случаях в качестве залога могут использоваться сертификаты качества, складские квитанции или коносаменты.

Основные моменты

• Товарные бумаги — это кредит, обеспеченный сырьевыми товарами заемщика.
• Похожи на ипотеку или автокредит, но предметом залога выступают именно товары.
• Для обеспечения не всегда требуется физическое наличие товара, достаточно возможности его проверки при необходимости.

Принцип работы товарных бумаг

По своей сути товарные бумаги напоминают ипотечный или автокредит — залог гарантирует кредитору защиту в случае невыполнения заемщиком условий договора. В случае ипотеки залогом служит недвижимость, в случае товарных бумаг — сырье или производственные материалы.

К таким товарам относятся нефть, зерно, золото, медь, кофе, какао, древесина, хлопок, пшеница, кукуруза, сахар и природный газ. Из-за специфики товаров они могут находиться в разных местах, поэтому иногда невозможно предоставить их физически для залога.

Подтверждение залога по товарным бумагам

Физическое присутствие товаров не обязательно, главное — возможность подтверждения их наличия и состояния при необходимости. Кредитор не забирает товары, если заемщик не нарушает договор.

Для подтверждения качества и количества залога используются различные документы: сертификаты качества для зерна и нефти, накладные или коносаменты для живого скота, складские квитанции для драгоценных металлов, хранящихся в хранилищах.

Риски для кредитора

Отсутствие возможности физически проверить залог повышает риски мошенничества. Это стало очевидно на примере крупного скандала в 1963 году, когда владелец компании Allied Crude Vegetable Oil подделал документы, завысив запасы масла и взяв кредиты под фальшивые залоговые документы. В результате потери банков составили около 1,8 миллиарда долларов в современных ценах.

Основные способы торговли товарами

Наиболее распространенные методы торговли сырьевыми товарами включают:

• Фьючерсы — финансовые контракты, по которым покупатель обязуется приобрести, а продавец — продать товар в будущем по фиксированной цене.
• Опционы — дают право, но не обязательство, купить или продать товар по согласованной цене в определенный срок.
• Биржевые фонды (ETF) — ликвидные ценные бумаги, отслеживающие стоимость товаров или их корзины и торгующиеся на бирже как акции.

Ознакомьтесь с последними новостями и актуальными событиями в категории Сырьевые товары на дату 15-12-2020. Статья под заголовком "Все о товарных бумагах: как они работают и почему важны" предоставляет наиболее релевантную и достоверную информацию в области Сырьевые товары. Каждая новость тщательно проанализирована, чтобы дать ценную информацию нашим читателям.

Информация в статье " Все о товарных бумагах: как они работают и почему важны " поможет вам принимать более обоснованные решения в категории Сырьевые товары. Наши новости регулярно обновляются и соответствуют журналистским стандартам.