Как оценить инвестицию без лишних усилий: простой подход и его преимущества
Узнайте, что значит «пощупать» инвестицию перед вложением — простой способ оценки с минимальными затратами времени, а также его плюсы и минусы.
Адам Хейс, доктор философии, CFA, финансовый аналитик с опытом работы на Уолл-стрит более 15 лет в сфере деривативов. Помимо глубоких знаний в торговле деривативами, Адам эксперт в экономике и поведенческих финансах. Он получил степень магистра экономики в The New School for Social Research и докторскую степень по социологии в Университете Висконсина в Мадисоне. Адам обладает сертификатом CFA и лицензиями FINRA Series 7, 55 и 63. В настоящее время он занимается исследованиями и преподаванием экономической социологии и социальных аспектов финансов в Еврейском университете в Иерусалиме.
Что значит «пощупать» инвестицию?
Фраза «пощупать» инвестицию — разговорное выражение, означающее поверхностное изучение объекта вложений без глубокого анализа. Обычно это включает беглый просмотр годового отчёта компании, оценку прошлых показателей прибыли и выручки, анализ сильных и слабых сторон фирмы, а также ознакомление с новостями о компании.
Основные моменты
- «Пощупать» инвестицию значит провести минимальное исследование перед принятием решения.
- Выражение происходит из автомобильной сферы, где это противопоставляется тщательному анализу.
- Этот подход может экономить время и силы, но также способен привести к ошибочным выводам из-за неполной информации.
Понимание метода «пощупать»
Выражение возникло из покупок автомобилей: потенциальный покупатель, заинтересовавшийся машиной, скорее всего, не станет изучать двигатель или проводить детальные сравнения моделей, но обойдёт автомобиль, осмотрит его и проверит шины на ощупь. Такой покупатель не считается серьёзным претендентом.
Аналогично, инвестор, который «пощупывает» инвестицию, ещё не готов к решительному шагу. Часто он изучает баланс компании, отчёты о движении денежных средств и прибыли, читает аналитические материалы, но не принимает окончательного решения. Такой инвестор может ограничиться сравнением коэффициентов цена-прибыль с другими компаниями.
Обычно «пощупать» инвестицию значит быстро взглянуть на график цен, чтобы понять динамику, а технические аналитики ищут паттерны и точки входа или выхода на основе цены и объёма. Этот метод применим к разным классам активов: акции, облигации, взаимные фонды, хедж-фонды, закрытые фонды, денежные рынки, депозитные сертификаты, а также к частным инвестициям и недвижимости.
Примеры метода «пощупать»
Например, человек, рассматривающий вложения в хедж-фонд, начинает с изучения рекламных материалов управляющей компании, но ещё не проверяет историю дисциплинарных мер менеджера на сайте FINRA.
Или потенциальный инвестор в 12-месячный депозитный сертификат смотрит текущие ставки онлайн, но пропускает условия штрафов, ограничений и автоматического продления вклада.
Плюсы и минусы метода «пощупать»
«Пощупать» инвестицию часто становится отправной точкой для более глубокого анализа. Иногда это приводит к интересным открытиям как в привычных сферах, так и за их пределами.
Однако чрезмерное поверхностное изучение может отвлекать и приводить к ошибкам в выборе. Постоянное переключение между идеями тратит время. Поэтому для некоторых инвесторов полезнее сразу применять чёткие критерии отбора, чтобы сузить круг потенциальных вложений и не заниматься случайным «пощупыванием».
Откройте для себя интересные темы и аналитические материалы в категории Финансовые рынки на дату 20-09-2020. Статья под заголовком "Как оценить инвестицию без лишних усилий: простой подход и его преимущества" предоставляет новые идеи и практические рекомендации в области Финансовые рынки. Каждая тема тщательно проанализирована, чтобы дать читателям полезную информацию.
Тема " Как оценить инвестицию без лишних усилий: простой подход и его преимущества " помогает принимать более разумные решения в категории Финансовые рынки. Все темы на нашем сайте уникальны и предлагают ценную информацию для аудитории.