Инновационный подход к инвестициям: ETF на базе других ETF

Эрика Рашур — международно признанный эксперт в области экономики потребления, исследователь и педагог. Она финансовый терапевт и трансформационный коуч, специализирующийся на помощи женщинам в освоении инвестиционных навыков.

Что такое ETF на базе других ETF?

ETF на базе других ETF — это биржевой инвестиционный фонд, который вместо акций, облигаций или индексов инвестирует в другие ETF. По сути, это фонд фондов, который позволяет инвесторам вложиться в разнообразные стратегии через один финансовый продукт. Такой подход объединяет прозрачность и низкие издержки классических ETF с глубоким анализом и управлением, характерными для активно управляемых фондов.

Крупные игроки рынка, такие как State Street и iShares, активно развивают этот формат, предлагая продукты с разнообразными классами активов и сменой секторов для более гибкого инвестирования.

Основные факты

• ETF на базе других ETF — это объединённый инвестиционный фонд, вкладывающийся в множество ETF.
• Как обычные ETF, они торгуются на биржах подобно акциям.
• Стратегия направлена на максимальную диверсификацию и снижение рисков при сохранении низких расходов и высокой ликвидности.
• Из-за дополнительного уровня управления такие ETF обычно имеют более высокие комиссии по сравнению с традиционными ETF.

Как работают ETF на базе других ETF

Этот тип ETF обеспечивает более широкий уровень диверсификации, чем стандартный ETF. Они могут быть сформированы с учётом различных уровней риска, инвестиционных горизонтов или отраслевых направлений.

Таким образом, инвестор получает доступ к множеству секторов и классов активов в одном продукте. В среднем, классические ETF предлагают более низкие комиссии, чем взаимные фонды с активным управлением, требующие глубокого анализа. ETF на базе других ETF стремятся объединить достоинства обоих подходов — низкие расходы и качественное исследование рынка — с целью превзойти эталонные индексы.

Истоки идеи ETF на базе других ETF уходят в традиционные фонды с целевой датой и фонды распределения активов, которые предлагают простые решения для инвестирования, следуя стратегии фондов фондов, распространённой в индустрии взаимных и хедж-фондов. Такой вариант идеально подходит начинающим инвесторам, которым сложно самостоятельно собрать сбалансированный портфель.

Преимущества включают мгновенную диверсификацию, низкие комиссии и доступ к многосторонним стратегиям в различных классах активов. В периоды рыночных спадов хорошо диверсифицированный портфель помогает минимизировать убытки.

Ограничения ETF на базе других ETF

Несмотря на заявленное упрощение процесса инвестирования, многие современные ETF на базе других ETF используют сложные механизмы, что усложняет понимание структуры фонда. Часто такие продукты концентрированы и характеризуются высокой ротацией активов, превышающей показатели большинства активно управляемых фондов.

В случае неблагоприятных рыночных условий фонд может оказаться крупным держателем мало ликвидного ETF. Хотя они дешевле взаимных фондов фондов, ETF на базе других ETF всё же дороже обычных ETF из-за дополнительного слоя управления и комиссий.

Более простым и экономичным решением является самостоятельное формирование портфеля из отдельных ETF на акции и облигации. При этом инвестор зависит от компетентности управляющего, который должен своевременно корректировать распределение активов. Большинство исследований подтверждают, что стратегия «купи и держи» часто превосходит выбор отдельных акций.

Примеры ETF на базе других ETF для инвестиций

Инвесторы могут рассмотреть такие варианты, как SPDR SSGA Multi-Asset Real Return ETF, включающий SPDR S&P Global Natural Resources ETF и SPDR S&P Global Infrastructure ETF. Ещё один пример — iShares Core Moderate Allocation ETF, в составе которого iShares Core Total USD Bond Market ETF и iShares Core S&P 500 ETF.

Как инвестировать в ETF?

ETF покупаются и продаются на бирже так же, как и акции, через брокерский счёт. Для начала достаточно открыть счёт у брокера, например, E*Trade, внести средства и выбрать подходящие ETF для приобретения.

Самый крупный ETF на рынке

Наибольшими активами обладает SPDR S&P 500 ETF, управляющий капиталом около 485 миллиардов долларов по состоянию на февраль 2024 года.

Выводы

ETF на базе других ETF предлагают инвесторам простой способ получить широкий спектр вложений через один финансовый инструмент. Вместо покупки нескольких ETF можно выбрать один фонд, который инвестирует сразу в множество других, обеспечивая тем самым диверсификацию и снижение затрат — инвестор оплачивает только одну комиссию. Этот формат сочетает удобство, разнообразие и экономическую эффективность.

Откройте для себя интересные темы и аналитические материалы в категории ETF на дату 26-02-2024. Статья под заголовком "Инновационный подход к инвестициям: ETF на базе других ETF" предоставляет новые идеи и практические рекомендации в области ETF. Каждая тема тщательно проанализирована, чтобы дать читателям полезную информацию.

Тема " Инновационный подход к инвестициям: ETF на базе других ETF " помогает принимать более разумные решения в категории ETF. Все темы на нашем сайте уникальны и предлагают ценную информацию для аудитории.